주식수급모멘텀 — 전략 철학

시그널 등급 체계

SSS(최강) → D(탐색)

등급	트랙	스톱	성격
SSS	기관트랙	−10% / 12%	기관·AI·외국인 3박자
SS	기관트랙	−8% / 10%	기관 확신 진입
S+	AI트랙	−8% / 10%	AI 최상위 + 성장 대형주
S	AI트랙	−7% / 10%	외국인 매집 대형주
A	AI트랙	−6% / 8%	조정 후 반등 진입
B	AI트랙	−6% / 8%	안정 구간 매집
C	AI트랙	−5% / 7%	수급 유입 초기
D	AI트랙	매매 안 함	관심 종목 (승급 시 매매)

스톱 읽는 법: "−8% / 10%"는 초기 손절 −8%, 트레일링스톱 고점 대비 −10%.
공통 필터: 소형주 제외, 추격매수 차단, 과열 종목 제외 등 자체 필터 적용.
등급 승급: 추적 중인 시그널이 상위 등급 조건을 충족하면 자동 승급. 스톱도 해당 등급 기준으로 완화됨.
매매 룰: 손절 기준 및 최대 보유 기간 내 자동 매도.

상승장 모멘텀 + 수급 전략

본 엔진은 상승 추세에서만 작동한다. KOSPI가 200일 이동평균선 위에 있고 시장 변동성이 안정적일 때, 외국인·기관 수급이 집중되는 대형 우량주 중 AI 평가와 모멘텀 지표가 동시에 충족되는 종목에 한해 시그널을 발행한다.

매수 포인트는 20일선 돌파, 외국인 5일 연속 순매수 등 다중 조건이 교차하는 시점이다. 청산 기준은 트레일링 스톱(고점 대비 −7%)이다.

두 가지 트랙

AI 트랙은 AI 평가가 양호한 종목 중 외국인 수급이 집중되는 시그널을 잡는다. 기관 트랙(SSS)은 기관이 3일 이상 연속 매수하는 고PBR 대형주를 잡는다. 두 트랙은 서로 다른 논리로 작동하며, 병행 운영으로 시그널 다양성을 확보한다.

왜 단일 팩터는 안 먹히고 멀티팩터가 먹히나

팩터 분석 페이지에서 확인할 수 있듯, AI 평가 단독은 −1.3%로 오히려 마이너스 기여였다. 하지만 외국인 수급과 결합하면 +6.6%, 기관까지 3박자 맞으면 +8.9%로 뛴다. 이것이 교호작용(interaction effect)이다.

AI 평가는 '이 종목이 질적으로 좋은가'를 말하고, 수급은 '지금 돈이 들어오는가'를 말한다. 둘 중 하나만 있으면 함정이고, 둘 다 있을 때만 시장이 반응한다. 본 엔진이 고수하는 원칙은 단순하다: 교집합에서만 산다.

데이터 소스

AI 평가 — 다수 AI 모델의 종목 분석 종합 점수
수급 데이터 — 외국인·기관 일별 순매수 (199종목)
시장 데이터 — 주가, 시총, 이동평균선, 밸류에이션

한계 (중요)

반드시 읽을 것

하락장 비대응. 데이터 기간 내내 KOSPI는 상승 추세였다. 하락·횡보장에서 본 엔진이 동일 성과를 낸다는 보장은 없다. 체제 전환 시 자동 중단되지만, 빠른 급락에서는 트레일링 스톱이 체결가와 크게 벗어날 수 있다.

데이터 기간 8개월. 2025-09-01 ~ 2026-04-24 총 8개월 표본은 통계적으로 짧다. 업종 로테이션이나 금리·환율 체제가 바뀌면 팩터 효과도 함께 바뀔 수 있다.

생존 편향. 199종목은 현재 거래 중인 종목이다. 상장폐지·거래정지 종목은 제외되어 실제 모집단보다 낙관적으로 나올 수 있다.

면책 조항

Disclaimer

본 사이트는 투자 조언이 아닙니다. 과거 성과는 미래 수익을 보장하지 않으며, 실제 매매에서는 슬리피지, 거래비용, 세금, 체결 실패 등 다양한 마찰 요인으로 인해 결과가 달라질 수 있습니다.

모든 투자 판단은 본인 책임입니다. 본 엔진의 시그널을 참고 자료로만 활용하시고, 각자의 위험 감수 수준과 투자 목표에 맞는 포지션 사이징과 분산 투자를 권고합니다.